La Notation Financière des Banques (inclus les notations ESG) Présentiel

1/ Comprendre les critères et le processus d'attribution des notations financières

2/ Interpréter et utiliser les notations financières dans l'analyse du risque de crédit

3/ Appréhender les différences/similitudes entre risques de crédit  et risques ESG

Introduction

• A quoi sert la notation ?
  • La notation dans le contexte de la désintermédiation financière.
  • L'utilisation de la notation dans la réglementation prudentielle
  • Utilisation de la notation par les émetteurs/investisseurs
  • Rôle des « rating advisors »
• Les entreprises de notation
  • Principales activités
  • Part de marché des principaux acteurs (S&P, Moody's, Fitch, etc.)
• Cadre réglementaire de la notation :
  • Principales règles européennes
  • Supervision (ESMA)
  • Conflits d'intérêt
• Qu'est-ce qu'une opinion ?
  
  

Module 1 :  Concepts et terminologie

• Rappel des concepts de base
  • Notation  : probabilité de défaut (PD- Probability of default) ou perte attendue (EL - Expected loss)
  • Perspectives (outlook) vs. Revue (Review)
  • Définition du défaut
• Terminologie (échelles de notations/ long terme/court terme, etc.).
  • Pourquoi sont-elles différentes (ou semblables) ?
• Notations des différents instruments : dépôts, dette senior, senior non préférée, T2, AT1
• Les différentes notations :
  • notation publique  
  • notation privée,
  • RAS : Rating Assessment Services (ex notations dans des scénarios de M&A)

 

 

Module 2 :   Composantes de la notation

• Indicateurs macro : détermination du Macro Profile de la banque
• Indicateurs financiers (solvabilité, liquidité, etc.) : détermination du Profil financier  
• Prise en compte des facteurs qualitatifs (ex gouvernance)
• Résultats synthétisés dans la « scorecard » : explication de son fonctionnement
• Impact du cadre de l'UE sur la résolution bancaire sur les notations
  • Implications de la directive BRRD
  • Conséquences possibles du texte sur la faillite bancaire (« CMDI »)
• Notations souveraines/soutien public (Articulation notation des banques et notation souveraine : quels plafonds ?

Module 3 : Cas Pratique (simulation d'un Comité de Notation)

Sur la base des concepts/outils discutés précédemment les participants « joueront » le rôle de  membres d'un comité de crédit,  le formateur étant le « chair »  chargé d'animer les débats. 

• Présentation d'un narratif détaillé d'une banque à noter et de la scorecard associée
• Discussions entre les membre du comité sur la « scorecard », la recommandation  
• Vote final  
• Communication du résultat de la discussion/de la notations avec l'émetteur : procédures, règles concernant la contestation du résultat (appel), etc.

 

Module 4 : Facteurs ESG (Environnemental, Social, Gouvernance)

• Marché des notations ESG : une demande croissante et une offre imparfaite
• Objectif du cadre réglementaire européen : favoriser la transition énergétique et la fiabilité, comparabilité, transparence  des notations ESG
• Définition d'une notation ESG
• Champ d'application  
• Notation financière et facteurs ESG : modalités de prise en compte et limites
• Scores ESG plutôt que notation ESG : préserver la qualité et les objectifs de la notation ?

 

Conclusion

• Analystes de crédit
• Risk Managers
• Responsables de conformité
• Gestionnaires de portefeuille
• Analystes ESG
• Conseillers en investissement

Cette formation ne nécessite pas de prérequis.

• Présentiel
• Remise des supports de formation
• Formation interactive et pratique : présentation théorique, cas pratiques, quizz

Remise du support pédagogique aux stagiaires en version papier et en pdf sur l'extranet Dendreo

Un questionnaire préalable ainsi qu'une auto-évaluation d'entrée sont envoyés aux participants en amont de la formation pour mesurer leur niveau de maîtrise et permettre au formateur d'adapter sa pédagogie

Signature d'un émargement par les participants et le formateur afin de justifier l'assiduité de chacun (émargement électronique)

Recueil à l'oral des besoins par le formateur au démarrage de la formation

Echange en fin de formation entre les participants et le formateur pour valider que la formation a bien répondue aux attentes des participants et que les objectifs pédagogiques ont été atteints

Un questionnaire d'évaluation (auto-évaluation sortie de formation) est envoyé aux participants pour mesurer l'acquisition des compétences à l'issue de la formation

Un formulaire de satisfaction est rempli par les participants à l'issue de la formation pour recueillir leurs satisfactions et mesurer la qualité de la formation assurée.

Une attestation est délivrée à l'issue de la formation

Conditions d'inscription :

 

Vous pouvez vous inscrire en ligne sur www.rb-formation.fr

Remplissez le formulaire d'inscription en ligne.

Imprimez la page à l'aide de votre navigateur, puis cliquez sur « envoyer ». Envoyez-nous par email ou courrier le bulletin d'inscription signé.

Dès réception de votre inscription, nous vous adresserons une facture-convention (n° de déclaration d'activité 11-7511101-75).

Une attestation de présence sera délivrée à l'issue de la formation au salarié présent.

Conditions d'annulation

 

Stagiaire :

En cas de dédit par le stagiaire à moins de 7 jours avant le début de l'action mentionnée à l'article 1 ou abandon au cours de la formation, l'organisme retiendra le coût total des sommes qu'il aura engagées pour la réalisation de ladite action, conformément aux dispositions de l'article L920-9 du code du travail.

 

Organisme :

REVUE BANQUE se réserve le droit d'annuler la formation jusqu'à deux semaines avant de le début de celle-ci, si le seuil minimum d'inscrits (5 personnes) n'est pas atteint.

Merci de nous contacter si vous avez besoin d'aménagements particuliers : Caroline Breton, par tél. : 01.48.00.54.04 ou par mail formation@revue-banque.fr

Locaux accessibles aux personnes à mobilité réduite.

Possibilité d'adaptation sur demande du support, du rythme de la formation. Aménagement possible de la salle.

• Compréhension des critères et du processus de notation financière
• Interprétation et utilisation des notations financières dans l'analyse du risque de crédit
• Intégration des données ESG dans l'analyse du risque financier